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上交所要求券商嚴把七道關
時間:2019-03-18 09:07 來源:新京報 作者:未知 點擊:
  隨著設立科創板並試點注冊製相關準備工作的陸續完成,3月18日,科創板審核係統將正式運行,券商可以通過科創板電子申報係統遞交企業IPO材料。
 
  與此同時,包括部分新三板企業,一部分專注於科技創新領域的企業,紛紛宣布將申請登陸科創板,地方證監局也已經做好了企業申請登陸科創板的上市輔導備案的準備工作,科創板大幕正式拉開。
 
 
  有投資者表示,看好科創板投資機會,未來的偉大或將從新行業中誕生,投資科創企業,有可能獲得超預期的回報。不過,也需要考慮投資風險,這考驗著投資者選擇企業、行業的眼光。
 
  多家企業擬申請科創板上市
 
  上交所科創板上市審核中心此前發出《關於組織科創板股票發行上市審核係統集中測試演練的通知》。通知指出,“3月18日起,審核係統將正式進入生產狀態,所有通過審核係統提交的文件將被視為正式的科創板股票發行上市審核文件。”北京證監局近日下發通知,宣布自2019年3月18日起,開始接收北京轄區科創板擬上市輔導備案登記申請。
 
  根據浙江、黑龍江、上海、山東等地證監局近日公布的上市輔導企業材料,啟明醫療、新光光電、聚辰半導體、申聯生物醫藥和睿創微納等5家企業將“衝刺”科創板。
 
  新三板方麵,2月27日,大力電工發布公告稱,擬申請在全國中小企業股份轉讓係統終止掛牌,原因是為登陸科創板資本市場做準備。3月4日,金達萊宣布董事會已審議通過《關於申請首次公開發行股票並在科創板上市的議案》。與上述情況類似的還有江蘇北人、先臨三維。
 
  港股方麵,複旦張江成為第一家明確從港交所“轉戰”科創板的企業,複旦張江3月8日發布公告稱擬發行A股並於科創板上市。
 
  公開資料顯示,上述企業涉及的行業較廣,包括通信、電子製造、醫療、先進製造等。
 
  以賽特斯為例,該於2008年3月成立,最初是一家外商獨資企業(有限責任)。賽特斯主攻柔性網絡技術與通信核心技術產品的研發與銷售。業績方麵,根據賽特斯披露的財報顯示,2016年至2018年前三季度,的營收和淨利潤增長迅速。2018年中報顯示,實現營收3.43億元,同比增長41.87%,歸母淨利潤為0.72億元,同比增長38.23%。
 
  另一家新三板先臨三維,也保持了較高的業績增速。
 
  公開資料顯示,蕭山先臨三維專注於3D掃描、3D打印裝備和材料、3D造雲平台等3D數字技術。業務營收方麵,2015年至2017年營業收入同比增長率分別為64.81%、64.55%、15.86%,淨利潤增長率分別為90.40%、144.13%、8.96%。
 
  上交所要求近百家券商“嚴把七道關”
 
  3月16日,上交所舉行設立科創板並試點注冊製會員準備工作座談會,近百家會員單位主要負責人出席了此次大會。
 
  座談會圍繞設立科創板並試點注冊製準備工作,通報前期工作進展情況,聽取會員單位意見建議,重點就強化會員單位責任,全麵做好市場準備尤其是風險防範提出新的要求。
 
  在科創板試點注冊製的背景下,券商投行的作用凸顯,以“券商跟投”製度為例,科創板的一大新舉措,就是保薦機構的跟投製度,讓券商的相關子參與配售,以綁定其保薦承銷的科創板項目收益和風險。
 
  上交所強調,設立科創板並試點注冊製是大事,大事要辦成好事,防控風險是第一要旨。會員單位要“嚴把七道關”,包括交易權限開通關、企業選擇關、發行定價關、材料申報關、上市初期交易監管關、係統安全運行關和廉潔關,按照“高標準、穩起步、嚴監管、控風險”的基本要求,共同做好設立科創板並試點注冊製各項準備工作。
 
  3月15日晚間,上交所官網披露,根據《上海證券交易所科創板股票發行上市審核規則》等有關規定,上交所製定了《保薦人通過上海證券交易所科創板股票發行上市審核係統辦理業務指南》,該指南主要為了規範保薦人通過上交所科創板股票發行上市審核係統辦理業務的行為。
 
  上述業務指南明確,科創板發行上市審核實行電子化審核。發行人及其保薦人、證券服務機構應當按照科創板相關規則的要求準備發行上市申請文件、辦理相關事項,並遵守指南的規定,由保薦人通過科創板股票發行上市審核係統(以下簡稱係統)進行相關發行上市申請業務操作。
 
  在上交所發審問詢方麵,該指南也做了明確的規定,包括,自發行上市申請受理之日起二十個工作日內,上交所審核機構通過係統向保薦人提出首輪審核問詢。
 
  投資者:“看好科創板投資機會”
 
  投資者程女士告訴記者:“我看好科創板投資機會,按照規劃,科創板上市企業將是麵向新技術、新能源、新材料、新經濟的科創企業,隨著科學技術的進步,未來的偉大將從這些新行業中誕生,投資這類科創企業,有可能獲得超預期的回報。”
 
  談及投資風險,程女士稱:“科創板投資因為涉及新的行業,而且允許尚未盈利的企業上市,所以在投資選擇上,需要更多的專業知識,需要投資者學習更多,考驗投資者選擇企業、行業的眼光。”程女士認為,“科創板市場需要投資者多學習,多思考。對於專業投資機構來說,他們未來在科創板的二級市場上將發揮更重要的作用。”
 
  90後投資者黃先生稱:“我看好科創板投資,雖然我沒有能夠達到50萬的合格投資者標準,但我會通過公募基金參與科創板二級市場投資。” 據不完全統計,目前已經有40多隻科創板方向的基金上報證監會等待批準。最新信息顯示,首批6隻科創板基金申請材料於3月8日獲得證監會一次書麵反饋。這意味著,布局科創板方向的公募產品距離正式落地更近一步。
 
  黃先生稱,“我會采取兩種投資策略,一種是拿出一部分積蓄購買科創板基金,另一種是參與未來科創板指數基金的定投。”黃先生認為,按照科創板規則設置,在注冊製的背景下,科創板退市標準更加嚴格,這意味著,壞的會被退市淘汰,好的會留在科創板,不斷發展壯大,這樣看,未來科創板的指數型產品收益有望不斷走高。 黃先生稱:“參與未來科創板指數型投資還有一個好處,就是可以避免在單個科創板上市上踩雷,有利於分散風險。”
 
  部分擬申請科創板上市企業
 
  2月27日,大力電工發布公告稱,擬申請從新三板終止掛牌,原因是為上科創板資本市場做準備。
 
  3月4日,金達萊宣布董事會已審議通過《關於申請首次公開發行股票並在科創板上市的議案》。
 
  3月8日,江蘇北人宣布股東大會已審議通過《關於<申請首次公開發行人民幣普通股股票(A股)並在上海證券交易所科創板上市>的議案》。
 
  3月8日,港股複旦張江發布公告稱,擬發行A股並於科創板上市。
 
  3月13日,黑龍江、杭州證監局信息透露,新光光電、啟明醫療擬在科創板上市。
 
  3月14日,塞特斯宣布董事會已審議通過《關於首次公開發行A股股票並在上海證券交易所科創板上市相關事宜的議案》。
 
  3月14日,上海證監局稱,聚辰半導體、申聯生物醫藥將擬申請上市板塊變更為科創板。
 
  3月15日,先臨三維發布公告稱,擬申請在上交所科創板上市。


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